Opening van een institutionele rekening
Voor institutionele beleggers bestaat een efficiënte faxprocedure voor opening van een effectenrekening bij onze bewaarbank bij een eerste inschrijving in ons fondsregister. Op verzoek stuurt Sparinvest S.A. in Luxemburg u daartoe een aanvraagformulier. Dit formulier is tevensInstitutional account opening hier te downloaden.
Verplichte documentatie bij het openen van een rekening
RBC Dexia Investor Services Bank S.A. in Luxemburg neemt contact op met de institutionele belegger over benodigde documentatie bij het openen van de rekening.
Order routing
Effectenorders kunnen worden ingelegd via de fondsplatformen Fundsettle/Euroclear en Vestima/Clearstreamof kunnen per fax worden verstuurd aan RBC Dexia Investor Services Bank S.A. in Luxemburg, zijnde effectenregister en transferagent van de in Luxemburg gevestigde Sparinvest-producten.
Franse institutionele beleggers kunnen handelen via Euroclear France of hun opdrachten faxen naar RBC Dexia Investor Services France S.A. in Parijs.
Cut-off tijd
Het tijdstip waarop orders op Luxemburgse werkdagen binnen moeten zijn bij RBC Dexia Investor Services Bank S.A. in Luxemburg is 17:00 uur (CET). Het tijdstip waarop opdrachten op werkdagen in Frankrijk binnen moeten zijn bij RBC Dexia Investor Services France S.A. in Parijs is daarentegen 15:30 uur (CET).
Minimum orderomvang
Er is geen minimum orderomvang voor aandelenklassen voor particuliere beleggers.
De aandelenklassen gericht op institutionele beleggers kennen een minimumbedrag voor eerste inschrijving en/of participatie van EUR 5 miljoen voor de ‘EUR I’ en de ’EUR ID’ klasse, DKK 37.5 mln voor de ’DKK I’ en ’DKK ID’ klasse, USD 6.5 mln voor de ’USD I’ klasse, EUR 0.5 mln voor de ’EUR UKI’ klasse, EUR 0.45 mln voor de ’GBP UKI’ klasse, DKK 3.75 mln voor de ’DKK UKI’ klasse, SEK 46 mln voor de ’SEK I’ klasse, NOK 40 mln voor de ’NOK I’ klasse en ZAR 47 mln voor de ’ZAR I’ klasse.Het bedrijf en de beheerder kunnen naar eigen goeddunken van deze minimum inschrijving en/of orderomvang afzien. In het bijzonder geldt dit voor partijen/beleggers die stapsgewijs de bovengenoemde inschrijvingsdrempel bereiken.
Orders
Elke inschrijvingsopdracht aan RBC Dexia , moet tenminste de volgende informatie bevatten:
• Naam van het fonds, het subfonds en de aandelenklasse
• ISIN code
• Bedrag of aantal aandelen waarvoor wordt ingeschreven
• Percentrage of bedrag van de provisie (indien van toepassing)
• Rekeningnummer in het register bij RBC Dexia
• Orderreferentie (indien van toepassing)
• Bevoegde handtekening(en)
Transactie via internet
Transacties kunnen worden verwerkt via het internethandelssysteem ‘Sara’ (Shareholder Accounting & Registration Application) van RBC Dexia Investor Services Internet. Deze toepassing, die toegankelijk is via een client server of een internetinterface, werkt realtime en is in het Engels en daarnaast in vijf andere talen beschikbaar (Frans, Duits, Nederlands, Italiaans en Spaans). Voor meer informatie over dit systeem kunt u contact opnemen met de klantenservice van RBC Dexia Investor Services Bank S.A. in Luxemburg.
Telefonische orders
Het plaatsen van orders per telefoon is niet mogelijk.
Minimum participatie
Raakt daarentegen door verkoop binnen een institutionele aandelenklasse de totale positie van een bepaalde belegger beneden het hierboven omschreven minimumbedrag, kan Sparinvest besluiten de gehele participatie van die institutionele aandeelhouder te verkopen. De verwachting is dat een dergelijke verkoop niet wordt toegepast indien de waarde van de aandelen van de belegger uitsluitend door marktomstandigheden onder de minimum beleggingsgrens komt. Beleggers waarvan de aandelen daarentegen wel worden verkocht, zullen hiervan dertig kalenderdagen van tevoren schriftelijk op de hoogte worden gebracht om hen in de gelegenheid te stellen voldoende extra aandelen aan te kopen om deze verplichte verkoop af te wenden.
Aankondigingstermijn voor verkoop
Er is geen meldingstermijn voor verkoop. Indien verkoopopdrachten echter meer dan 10% van de netto vermogenswaarde van de fondsen overschrijden, , behoudt Sparinvest zich het recht voor om de verkoop (deels) uit te stellen tot de volgende waarderingsdatum. Op de volgende waarderingsdatum worden deze orders met voorrang afgehandeld.
Verkooporders
Elke verkoopopdracht aan RBC Dexia moet tenminste de volgende informatie bevatten:
• Naam van het fonds, het subfonds en de aandelenklasse
• ISIN code
• Te verkopen bedrag of aantal aandelen
• Rekeningnummer in het register bij RBC Dexia
• Orderreferentie (indien van toepassing)
• Standaard betalingsinstructies
• Bevoegde handtekening(en)
Adresgegevens RBC Dexia
RBC Dexia Investor Services Bank S.A.
14, rue Porte de France
L-4360 Esch-sur-Alzette
Luxemburg
Customer Services / Dealing Team
Telefoon: + 352 26 05 97 30
Fax: + 352 24 60 95 00
E-mail: customerservices@rbcdexia-is.net
RBC Dexia Investor Services France S.A.
105, rue Réaumur
F-75002 Parijs
Frankrijk
Klantenservice / Handelsteam
Mw Morgan Luo
Telefoon: + 33 (0)1 70 37 85 23
Dhr Pierre Bodu
Telefoon: + 33 (0)1 70 37 85 23
Fax: + 33 (0)1 70 37 85 31
E-mail: disb_at@rbcdexia-is.net
Orderuitvoering
Orders die vóór de sluitingstermijn voor opdrachten zijn ingediend, worden verhandeld tegen koersen die op diezelfde bankwerkdag zijn vastgesteld.
Bevestigingen
Transacties worden per fax of SWIFT bevestigd op de werkdag na de transactiedag (T+1). Doorgaans worden deze bevestigingen met de volledige transactiegegevens voor 12:00 uur ’s middags verstuurd.
Settlement
De afwikkelingsperiode voor inschrijvingen en verkopen van het fonds is drie (3) werkdagen (van Luxemburgse banken) na de betreffende transactiedatum (T).
Fee structuur
Inschrijvingskosten
Voor alle particuliere aandelenklassen zijn inschrijvingskosten (indien van toepassing) betaalbaar aan het administratiekantoor, de distributeur of de subdistributeur. Klanten die beleggen in institutionele aandelenklassen kopen tegen NAV.
Verkoopkosten
Er worden geen kosten berekend bij verkoop.
Swing pricing
Beleggingen in het fonds zijn voor de lange termijn bedoeld. De onderneming zal in redelijkheid stappen ondernemen om korte termijn handel te voorkomen. Handel op uitzonderlijk korte termijn in en uit het fonds doorkruist mogelijk de portefeuillestrategie en werkt mogelijk kostenverhogend. Daarnaast kan het de beleggingsrendementen voor alle zittende (langetermijn) aandeelhouders negatief beïnvloeden.
De waarde van de fondsactiva kan daadwerkelijk afnemen door transactiekosten (aankoop, verkoop en/of omzettingen in en uit de Sub-Fondsen).
De directie mag ’swing pricing’ toepassen, ofwel de netto vermogenswaarde aanpassen, om de gevolgen van deze bovenmatige handel en verwatering af te zwakken en ook om mogelijke negatieve effecten voor zittende aandeelhouders te beperken.
Indien op enige waarderingsdag de totale transacties in aandelen van alle klassen van een Sub-Fonds resulteren in een netto stijging of daling van de aandelenkoers namelijk boven een door de Raad van Bestuur op regelmatige basis voor dat Sub-Fonds vastgestelde drempel gaan (met betrekking tot de marktkosten voor dat Sub-Fonds), zal de netto vermogenswaarde (NAV) van het Sub-Fonds worden aangepast met een bedrag (tot 2,5% van de NAV), dat vooral maar niet uitsluitend de geschatte fiscale- en transactiekosten weerspiegelt die kunnen worden gemaakt door het Sub-Fonds en het geschatte verschil tussen alle bied/laatkoersen van de activa waarin het Sub-Fonds belegt. Het wordt omhoog aangepast wanneer de netto beweging resulteert in een koersstijging van alle aandelen van de onderneming en omlaag aangepast wanneer het een koersdaling betreft.
Kosten voor buitenlandse valuta
De belegger betaalt bij inschrijving en verkoop een wisselkoersvergoeding van 0,05% van de netto vermogenswaarde (NAV) voor aandelenklassen gedenomineerd in een valuta anders dan de basisvaluta van het betreffende subfonds. De NAV wordt voor wisselkoerskosten omhoog of omlaag worden aangepast op volgens het vergelijkbare principe als hierboven omschreven. Kosten worden berekend op basis van de aangepaste NAV.
Switch kosten
Er worden geen conversiekosten in rekening gebracht. Wel kan van aandeelhouders worden verlangd dat ze het verschil dragen in inschrijfkosten tussen het subfonds waar ze uit gaan en het subfonds waarin ze participant worden indien deze hoger is dan de fee voor het fonds dat hij verlaat.
Referentievaluta van subfondsen
Sparinvest Global Value Sparinvest Ethical Global Value | EUR EUR |
Sparinvest European Value | EUR |
Sparinvest Global Small Cap Value | EUR |
Sparinvest Equitas | EUR |
Sparinvest Securus | EUR |
Sparinvest Procedo | EUR |
Sparinvest High Yield Value Bonds | EUR |
Sparinvest Ethical High Yield Value Bonds Sparinvest Long Danish Bonds | EUR DKK |
Sparinvest Investment Grade Value Bonds | EUR |
| Sparinvest Emerging Markets Corporate Value Bonds | EUR |
Rapportage
Rapportage over participaties aangehouden bij RBC Dexia Investor Services Bank S.A. kan op maandelijkse basis per gewone post, fax of SWIFT MT535.
Bankgegevens
Alle bankgegevens zijn te vinden op de inschrijfformulieren bij de Download Library – Dealing Guide en standaardformulieren.
NAV
De waarde van subfondsen wordt op iedere werkdag in Luxemburg bepaald.
Publicatie NAV
De fondskoers wordt op iedere werkdag in Luxemburg (T) rond 19:00 uur CET berekend en gewoonlijk op T+1 gepubliceerd. Fondskoersen van Sparinvest worden gepubliceerd in vrijwel alle bekende financiële media.
De koersen zijn ook beschikbaar op deze website onder Fondsaanbod.
Aandeelhoudersregister
Aandelen worden in registervorm vermeld en bijgehouden door RBC Dexia Investor Services Bank S.A. Naast een administratiekantoorovereenkomst met een distributeur kunnen de bedoelde subfondsen afzonderlijk in het register van het rechtsgeldig bevoegde administratiekantoor worden bijgehouden , waarvan het totale belang in het register zoals aangehouden door RBC Dexia Investor Services Bank SA wordt opgenomen. RBC Dexia Investor Services Bank SA brengt geen bewaarloon in rekening aan aandeelhouders voor zover het in Luxemburg gevestigde Sparinvest-subfondsen betreft.
Conversie tussen subfondsen/aandelenklassen
Aandelen van een aandelenklasse kunnen worden omgezet in aandelen van een andere aandelenklasse van hetzelfde of een ander subfonds van hetzelfde paraplufonds. De volgende formule wordt gebruikt bij de ruil:
(B x C)
A = --------------- * EX
E
A = Het aantal aandelen in de nieuw uit te geven aandelenklasse
B = Het aantal aandelen van de oorspronkelijke aandelenklasse
C = De nettovermogenswaarde per aandeel van de oorspronkelijke aandelenklasse
E = De nettovermogenswaarde per aandeel van de nieuwe aandelenklasse
EX: is de wisselkoers op de betreffende conversiedatum tussen de valuta van de aandelenklasse die wordt geruild en de valuta van de aandelenklasse die wordt toegewezen. Als er geen wisselkoers nodig is, wordt de formule met 1 vermenigvuldigd.
Belasting in Luxemburg
Institutionele beleggers zijn – op het moment – geen winst-, inkomsten-, dividend-, vermogens- of andere belastingen of schenkings- of successierechten verschuldigd op aandelen die ze aanhouden. Het fonds is echter wel onderworpen aan een jaarlijkse heffing van 0,05% van de totale nettovermogenswaarde van de ‘particuliere’ aandelenklassen en 0,01% van de totale nettovermogenswaarde van de ‘institutionele’ aandelenklassen.
Dividendbetaling
Gewoonlijk wordt een jaarlijks dividend betaald voor de specifiek ‘uitkerende’ aandelenklassen. Het dividend wordt uitgekeerd in de valuta van de betreffende aandelenklassen.
Standaardverslaglegging
Op verzoek worden aan Sparinvest klanten maandelijkse factsheets met performancecijfers en de verdeling naar sector, land en geografische regio verstrekt. Die verzending vindt elektronisch of per gewone post plaats. Deze maandelijkse factsheets zijn ook beschikbaar op deze website. Dagelijkse factsheets zijn met een dagelijkse actualisering van performancecijfers op dezelfde site te vinden.
Kantoren van Sparinvest S.A.
Oostenrijk
Sparinvest S.A., (Luxembourg)
Repräsentanz Österreich
Schottenring 16/2
A-1010 Wenen
Oostenrijk
Telefoon: +43 (0)1 53 712 40 00
Fax: +43 (0)1 53 35 842
Frankrijk
Sparinvest S.A., Luxembourg
Bureau de Représentation France
4, rue du Général Lanrezac
F-75017 Parijs
Frankrijk
Telefoon: +33 (0)1 58 05 22 55
Fax: +33 (0)1 58 05 22 59
Duitsland
Sparinvest S.A. (Luxembourg)
Repräsentanz Deutschland
An der Welle 4
D-60422 Frankfurt am Main
Duitsland
Telefoon: +49 (0)69 71 58 96 90
Fax: +49 (0)69 71 03 49 80
Nederland
Sparinvest S.A. (Luxembourg)
Netherlands Representative Office
Laan van Kronenburg 2
5th Floor
1183 AS Amstelveen
Nederland
Telefoon: +31 (0)20 545 20 00
Fax: +31 (0)20 545 20 19
Zweden
Sparinvest S.A., (Luxembourg)
Swedish Representative Office
Kungsgatan 33, 5th floor
SE-111 56 Stockholm
Zweden
Telefoon: +46 84 40 46 70
Fax: +46 84 40 46 71
Betaalagent
Oostenrijk
Erste Bank der Oesterreichischen Sparkassen AG
Graben 21
A-1010 Wenen
Oostenrijk
Telefoon: +43 (0)50100 12139
Fax: +43 (0)50100 9 12139
Voor meer informatie kunt u contact opnemen met:
Sparinvest S.A.
Klantenservice
28, Boulevard Royal
L-2449 Luxemburg
Telefoon: +352 26 27 47 1
Fax: +352 26 27 47 99
E-mail: mail@sparinvest.lu
RBC Dexia Investor Services Bank S.A.
Klantenservice
14, rue Porte de France
L-4360 Esch-sur-Alzette
Luxemburg
Telefoon: + 352 26 05 97 30
Fax: + 352 24 60 95 00
E-mail: customerservices@rbcdexia-is.net